美股科技股遭遇“史诗级”暴跌，私募称AI时代落幕概率极小

11月6日，美股科技股遭遇“史诗级”暴跌，AI产业链集体受重挫。东方港湾董事长但斌发文称，此次下跌是阶段性冲击，AI时代就此落幕概率极小，过去大跌均以报复性反弹新高结束。针对市场提前计价《禁止人工超级智能法案》草案，但斌认为该法案落地概率极低，AI长期产业趋势不会被轻易改写。但斌透露，此次大跌前其海外基金减持了10%存储股相关仓位和3%英特尔仓位，增持了Meta，并在AI应用方向加仓SpaceX和亚马逊，仍持有两倍做多SK海力士相关仓位。截至10月30日，东方港湾宏远2期私募证券投资基金单位净值跌至0.6282元，今年以来回撤超30%。

10月份以来，A股主要指数创下年内新低。淡水泉认为，本轮下跌本质是由局部资产去泡沫引发的流动性冲击，当前股价与产业进展存在明显错位。盘京投资表示，AI估值扩张阶段可能结束，接下来是业绩兑现，AI产业链的业绩兑现仍是A股最强的投资线索。仁桥资产认为，AI泡沫破灭后不会走向系统性熊市，新一轮更持久的机会正在酝酿，但AI投资仍需耐心甄别。星石投资指出，10月市场受海外流动性收紧与AI产业叙事波动影响回调，A股整体估值有所回落，股债性价比改善，但指数层面的趋势性机会仍需等待更明确的驱动出现。（中国基金报）