AI应用商业化前景提振，软件ETF易方达涨2.37%

截至8月5日10点5分，上证指数涨0.55%，深证成指涨0.48%，创业板指跌0.43%。电子化学品、小金属、中芯国际概念等板块涨幅居前。

ETF方面，软件ETF易方达（562930）涨2.37%，成分股汉得信息（300170.SZ）、软通动力（301236.SZ）、云天励飞-U（688343.SH）、合合信息（688615.SH）涨超5%，财富趋势（688318.SH）、税友股份（603171.SH）、润和软件（300339.SZ）、深信服（300454.SZ）、用友网络（600588.SH）、中科创达（300496.SZ）等上涨。

消息面上，美国大数据与人工智能软件公司Palantir公布的第二季度业绩大幅超出预期，其营收同比增长近一倍，其中商业收入更是增长一倍有余。这一强劲的业绩表现验证了AI应用商业化的巨大潜力，提振了市场对AI应用端企业盈利前景的信心，成为驱动板块上涨的直接催化剂。

国盛证券表示，此前头部视频模型以闭源为主，H3有望推动视频模型开源社区发展。此前SOTA视频模型以闭源为主，开源模型中的阿里万相、腾讯混元视频等模型与Seedance、可灵等闭源模型相比存在差距。视频生成领域生态开放性明显落后于大语言模型领域，相比之下，大语言模型领域在DeepSeek、Kimi、通义千问及MiniMax等开源模型的带动下，已形成“模型开放—社区共建—快速迭代”的正循环。我们认为，作为能力第一梯队的视频生成模型，H3开源后，1）行业层面：有利于降低AI使用门槛，推动视频模型开源社区的发展并加速国产芯片适配；2）公司层面：长期来看，模型开源能以生态优势和开发者规模助力H3迭代、能力快速提升。

国盛证券表示，整体抬升多模态生成视频模型的能力上限，并在视频编辑的精度与功能集成度上实现领先。我们认为：1）Seedance2.5凭借时长与多模态参考数量的全面跃升，确立多模态视频生成领域的SOTA地位，整体抬升了该领域的能力上限；2）该模型帧级局部编辑、多模态参考与白模预演的高集成度，使创作者首次能在单一AI生成框架内完成精确控制与定向迭代，可控性领先同类视频生成模型。

软件ETF易方达（562930.SH）跟踪中证软件服务指数，在的ETF产品中，软件ETF易方达过去1年的超额回报排名第一，投资者可享受精细化组合管理带来的回报，前五大权重股包括科大讯飞、同花顺、金山办公、拓维信息、恒生电子。